В Украине начинает работу фонд, который будет инвестировать в малый и средний бизнес. Он называется Machinа, среди его основателей – предприниматели из GR Capital и Nextedo, можно уже подавать заявки на инвестиции. О фонде AIN.UA рассказал один из его партнеров Сергей Дидковский.
- Размер фонда будет составлять 50-100 млн евро. Половину этой суммы планируют под ранние стадии инвестирования, еще половину – на поздние.
- Якорные инвесторы 40-60% фонда — это европейские и американские институциональные инвесторы, сейчас у партнеров запланированы переговоры с EIF, EBRD, IFC. Еще 40-60% – украинские и европейские family-офисы.
- Полноценно фонд планируют запускать до конца 2022-начала 2023 года, сейчас партнеры ведут переговоры с инвесторами, дорабатывают стратегию и подбирают бизнесы для инвестиций.
- Отрасли бизнеса, которые будут интересны фонду: финтех, образовательные технологии, технологии для сельского хозяйства, кибербезопасность, технологии питания (фудтех), электронная коммерция.
«Мы предпочитаем софтверные компании более, чем хардверные. Обязательно, чтобы этот МСБ был белым и официально оформленным. Кроме идеи бизнеса, мы придирчиво смотрим на его организаторов и менеджеров», — говорит Дидковский.
- Отбор компаний будет производиться так же, как и в других фондах. На ранних стадиях будут смотреть критерии качественной команды, экспортного потенциала и перспектив бизнес-модели. Для проектов на поздней стадии добавляется анализ денежной отчетности, эффективности структуры компании и менеджмента.
- Размер инвестиций для бизнесов на ранней стадии (выручка до 2 млн евро в год) составляет 200 000-1 млн евро за 10-40% компании (оценка входа – 500 000 – 1 млн евро). Для бизнесов на поздних стадиях, с выручкой 2-20 млн евро в год инвестиции будут составлять 1-5 млн евро за 5-25% компании (при оценке в 10-100 млн евро).
- Среди партнеров фонда:
